Die Königsklasse: Das Allwetter-Portfolio

Analyse für 500'000 CHF Netto-Kapital | Strategie: "Multi-Asset"

Bisher haben wir jede Anlageklasse isoliert betrachtet. Jede hatte eine "Achillesferse" (einen Schwachpunkt). Immobilien bringen zu wenig Rendite, Strategy ist zu riskant, ETFs schwanken. In der "Königsklasse" mischen wir diese Zutaten so, dass die Schwächen eliminiert und die Stärken kombiniert werden. Wir nennen dies das "60-20-10-10 Modell".

1. Der Investitions-Vorschlag

So teilen wir die 500'000 CHF auf, um maximale Sicherheit bei 5% Zielrendite zu erreichen:

10% Cash
20% Immo
60% Welt ETF
10% Yield
Der Puffer (50k): Sicherheit
Stabilität (100k): Immobilienfonds CH
Wachstum (300k): VWRL / MSCI World
Turbo (50k): Strategy / High Yield

2. Die Tiefen-Analyse der Komponenten

Der Motor: 60% Welt-Aktien (300'000 CHF)

Funktion: Erwirtschaftet den Großteil des Kapitals durch steuerfreie Kursgewinne.

Warum 60%? Historisch gesehen brauchen wir diese Quote, um die Inflation zu schlagen und genug "Masse" für Entnahmen zu haben.
Instrument: Vanguard FTSE All-World (VWRL).

Der Anker: 20% Immobilienfonds CH (100'000 CHF)

Funktion: Stabilisiert das Portfolio, wenn Aktien fallen. Schüttet steuerprivilegierte Dividenden aus.

Warum keine physische Wohnung? Mit 100k kriegst du keine Wohnung. Fonds (z.B. UBS Sima) sind liquide und stressfrei.
Instrument: Schweizer Immobilienfonds (börsengehandelt).

Der Turbo: 10% High Yield (50'000 CHF)

Funktion: Reiner Cashflow-Booster. Hier nutzen wir STRF oder Covered-Call ETFs.

Risiko-Management: Wir begrenzen das Risiko auf 10%. Wenn Strategy pleite geht, verlierst du maximal 50k. Das ist schmerzhaft, ruiniert aber nicht deine Rente. Dafür bringt es ca. 5'000 CHF Cashflow pro Jahr.

Die Versicherung: 10% Cash (50'000 CHF)

Funktion: Schutz vor dem "Sequence of Returns" Risiko. Wenn die Börse crasht, lebst du 2 Jahre von diesem Geld und musst nichts verkaufen.

3. Beweis: Woher kommen die 25'000 CHF (5%)?

Hier ist die mathematische Herleitung, warum dieser Mix funktioniert. Wir unterscheiden zwischen "Natürlicher Ausschüttung" (Dividende) und "Entnahme" (Verkauf).

Immo Fonds (100k) 3'000 CHF ~3% Ausschüttung
High Yield (50k) 5'000 CHF ~10% Zins
Welt ETF (300k) 6'000 CHF ~2% Dividende
ETF Verkauf (Steuerfrei) 11'000 CHF 3.6% vom Depotwert
Gesamt Cashflow pro Jahr: 25'000 CHF

Warum hat dies die höchste Eintrittswahrscheinlichkeit?

Risiko-Faktor Einseitiges Portfolio (Nur ETF oder Nur Strategy) Königsklassen-Mix
Börsencrash (-40%) Existenzbedrohend. Du musst im Tief verkaufen. Abgefedert. Du lebst vom 50k Cash-Puffer. Immo-Fonds stabilisieren.
USD-Währungsverlust Voller Impact (Alles in USD). Teilweise immun. 30% des Portfolios (Immo + Cash) sind in CHF.
Steuerlast Hoch (wenn High Yield) oder Liquiditätsproblem (wenn nur ETF). Optimiert. 11'000 CHF des Einkommens (der Verkauf) sind steuerfrei.
Kapitalerhalt für Kinder Unsicher (wegen Volatilität). Sehr Hoch. Breite Streuung schützt die Substanz.

4. Die Umsetzung (Schritt-für-Schritt)

  1. Liquidität sichern (50k): Lege 50'000 CHF auf ein Schweizer Sparkonto (Yuh/Willbe). Nicht investieren.
  2. Broker Setup: Eröffne Interactive Brokers (IBKR) für die günstigen Gebühren.
  3. Basis-Kauf (300k): Kaufe den Vanguard FTSE All-World (VWRL) in CHF an der SIX Swiss Exchange.
  4. Stabilitäts-Kauf (100k): Kaufe einen CH-Immobilienfonds (z.B. UBS Sima oder Credit Suisse Real Estate Fund Siat). Ticker bei der Bank erfragen, Kauf via IBKR oder Swissquote.
  5. Turbo-Kauf (50k): Kaufe die High-Yield Komponente (z.B. STRF oder JEPQ) in USD. Wechsle dafür 50k CHF in USD.

Fazit

Dieses Portfolio ist wie ein modernes Kreuzfahrtschiff: Es hat einen starken Motor für das Vorankommen (ETF), Stabilisatoren gegen Wellengang (Immo & Cash) und ein Sonnendeck für den Spass (High Yield).

Es ist mathematisch die robusteste Lösung, da es nicht darauf wettet, dass eine Sache passiert (z.B. "Bitcoin steigt"), sondern darauf vorbereitet ist, dass alles passieren kann.